Una factura de matrícula tiende a llegar en el momento en que tus otras cifras por fin parecen tranquilas. La hipoteca es manejable. La jubilación está más o menos en buen camino. Entonces una carta de ayuda financiera muestra un déficit de veinte o treinta mil dólares al año que nadie había planeado, y se repite el próximo otoño.
Si tienes plusvalía en la casa y una prestación de VA que nunca has utilizado completamente, un refinanciamiento con extracción de efectivo de VA es un sitio obvio donde mirar. Puede ser la decisión correcta. También es uno de los sitios donde resulta más fácil tomar una decisión costosa que parece responsable mientras la estás tomando, porque el costo de esta se divide entre tres lugares que nunca aparecen en la misma página: la comisión de financiamiento, el reinicio del plazo y el interés que pagas en un cronograma mucho más largo. Gente inteligente pasa esto por alto todos los días. Las matemáticas se mantienen separadas a propósito.
Esto es lo que realmente cuesta un refinanciamiento con extracción de efectivo de VA cuando el objetivo es la matrícula, y qué verificar antes de firmar nada.
Comienza con el beneficio que ya ganaste
Antes de tocar la casa, confirma qué paga ya tu servicio. Los beneficios educativos no son un favor de VA. Los ganaste, y son el dinero más barato en esta conversación porque no son dinero prestado en absoluto.
El Post-9/11 GI Bill (Chapter 33) proporciona hasta 36 meses de prestación que cubren matrícula y cuotas a la tarifa pública estatal, más una asignación de vivienda y una asignación para libros. La elegibilidad y la estructura actual están en la página Post-9/11 GI Bill de VA.
La transferencia de prestación es la que se olvida más a menudo. Si calificaste mientras servías, es posible que hayas transferido los 36 meses completos o parte de ellos a un cónyuge o hijo hace años y nunca verificaste el saldo restante. Si nunca hiciste esa elección, generalmente no puedes hacerla ahora, ya que la solicitud debe ocurrir mientras aún sirves. Lee las reglas de transferencia antes de asumir que no se aplican a ti.
Luego está la brecha entre la tarifa pública estatal y una factura privada o fuera del estado. Esa brecha es precisamente lo que empuja a las familias a pedir prestado. El Yellow Ribbon Program existe para cubrir parte de esa diferencia en escuelas participantes, y los dependientes que utilizan beneficios transferidos pueden calificar.
Se pasan por alto con frecuencia dos programas más: Survivors' and Dependents' Educational Assistance (Chapter 35) y Veteran Readiness and Employment (Chapter 31). Elegibilidad diferente, poblaciones diferentes, ambos merecen diez minutos en la página de elegibilidad educativa de VA.
Presenta también la solicitud de ayuda federal. Los préstamos federales para estudiantes, los programas de trabajo y estudio y la ayuda específica de la escuela van antes que tu casa en el orden de operaciones. Si esas fuentes cierran la brecha, terminaste y el resto de esto es información de contexto. Si queda un déficit real, continúa.
Qué hace aquí un refinanciamiento con extracción de efectivo de VA
Un refinanciamiento con extracción de efectivo respaldado por VA reemplaza tu hipoteca actual con un nuevo préstamo de VA más grande y te entrega la diferencia en efectivo. VA enumera el pago de la escuela como un uso legítimo, junto con el pago de deudas y las mejoras en la vivienda. Eso está en la propia página de refinanciamiento con extracción de efectivo de VA, no en la interpretación de un prestamista.
Algunos detalles del funcionamiento importan más que cualquier otra cosa escrita sobre este producto.
El techo pertenece a tu prestamista, no a VA
VA no garantizará un refinanciamiento con extracción de efectivo por encima del 100% del valor tasado de la casa. Ese es el límite exterior del programa, y es un límite en lugar de un objetivo. Los prestamistas individuales establecen sus propios límites muy por debajo, y el límite que se aplica a tu expediente es el del prestamista.
Lo que significa que tu efectivo disponible no es "mi plusvalía". Es valor tasado, por el límite del prestamista, menos el saldo pendiente de tu hipoteca, menos costos de cierre, menos la comisión de financiamiento. Pide esa aritmética por escrito temprano. Es lo que decide si esto cubre un año de matrícula o cuatro.
La comisión de financiamiento es la parte que la gente subestima
En un refinanciamiento con extracción de efectivo de VA, la comisión de financiamiento es del 2.15% del monto del préstamo para un primer uso de tu prestación y del 3.3% para un uso posterior. Esas cifras se publican en la tabla de comisiones de financiamiento de VA. A diferencia de un préstamo de compra, el porcentaje no se mueve con un pago inicial.
Dos cosas se derivan de eso.
Primero, la comisión se cobra sobre el préstamo nuevo completo, no sobre el efectivo que sacas. Refinanciar un saldo de $300,000 para sacar $60,000 para matrícula significa que la comisión se aplica a aproximadamente $360,000. Al 3.3% eso ronda los $11,900, que en muchas facturas es un semestre.
Segundo, puede que no debas nada de eso. Los veteranos que reciben compensación por una discapacidad relacionada con el servicio están exentos. También lo son los veteranos elegibles para compensación que cobran la paga de retiro o de servicio activo en su lugar, los cónyuges sobrevivientes que reciben Dependency and Indemnity Compensation, y varias otras categorías enumeradas por VA. Confirma tu situación con tu Certificate of Eligibility en lugar de asumir, porque la exención cambia el cálculo completo.
Antigüedad del préstamo y la prueba de beneficio
Deben pasar al menos 210 días y se deben realizar seis pagos mensuales en el préstamo que se está refinanciando antes de que VA garantice el nuevo. Si cerraste recientemente, el calendario puede no llegar a un semestre de otoño. Ese es un hecho de programación que vale la pena aprender en agosto en lugar de en octubre.
VA también requiere que el nuevo préstamo proporcione un beneficio tangible neto de una lista definida, y tu prestamista tiene que darte una comparación firmada del préstamo antiguo frente al propuesto. Léelo lentamente. Es el documento más útil del expediente, porque finalmente pone ambos préstamos uno al lado del otro en las mismas unidades.
El cálculo que lo decide
¿Qué te cuesta cada dólar de matrícula para cuando se pague el préstamo? Hazlo en este orden, con tus propios números.
- Tu efectivo neto. No el aumento del préstamo. El dinero que realmente llega a la escuela después de la comisión de financiamiento, la tasación, el título y todo lo demás en el cierre.
- El cambio de pago. Nuevo capital e interés contra capital e interés actual, mensualmente.
- El reinicio del plazo. Si llevas once años en un préstamo de treinta años y te refinancias en otro de treinta, has añadido once años de pagos a un saldo que ya habías amortizado en su mayor parte. Ahí es donde vive la mayor parte del costo real.
- Interés total, viejo contra nuevo. Suma cada pago restante en tu préstamo actual. Suma cada pago en el propuesto. La diferencia, más las comisiones, es lo que cuesta la educación.
- La comparación. Pon ese total junto a un préstamo para estudiantes con un plazo definido a nombre del estudiante.
Una vista combinada es más honesta que cualquier número único. En un préstamo que es tanto más grande como más largo, la tasa en el papel puede ser más baja mientras el total que pagas sube considerablemente. Nadie te está engañando. Es aritmética que simplemente no cabe en un folleto.
Lo que estás cambiando
La naturaleza de la deuda cambia, y esa es la parte que vale la pena considerar durante una semana.
Un préstamo educativo a nombre de un estudiante no tiene garantía real. Si va mal, el daño es financiero y se registra en un informe de crédito. Una hipoteca está garantizada por tu vivienda. El Consumer Financial Protection Bureau ha dicho claramente que los refinanciamientos con extracción de efectivo conllevan mayor riesgo de ejecución hipotecaria que las alternativas. Eso no descarta la opción. Significa que el pago tiene que funcionar en un año malo y no solo en uno normal.
También hay un desajuste en el calendario. La matrícula es un problema de cuatro años. Una hipoteca de treinta años es una respuesta de treinta años a ese problema. Podrías estar pagando un segundo año de carrera durante tu primera década de jubilación.
El detalle fiscal que sorprende a la gente
El interés del dinero que pides prestado contra tu vivienda es deducible solo en la medida en que los ingresos se utilizaron para comprar, construir o mejorar sustancialmente la vivienda que garantiza el préstamo. La matrícula no califica. IRS Publication 936 es explícito al respecto.
Entonces el interés hipotecario en la porción de matrícula generalmente no es deducible, mientras que el interés del préstamo para estudiantes puede ser deducible hasta un límite anual incluso para contribuyentes que no detallan sus deducciones. Tu propia declaración es un asunto para un profesional fiscal. El punto aquí es más estrecho: "el interés hipotecario es deducible" se usa constantemente como argumento para esta ruta, y con el dinero de la matrícula no se sostiene.
Cuándo tiende a encajar y cuándo no
Encaja cuando el déficit es real y acotado, cuando el nuevo pago es cómodo contra tu ingreso real de jubilación en lugar de tu mejor año de ingresos, cuando estás exento de la comisión de financiamiento o la comisión es pequeña comparada con la necesidad, cuando puedes mantener o acortar el plazo en lugar de reiniciarlo a treinta años, y cuando los beneficios que ganaste ya han sido utilizados.
Encaja mal cuando el refinanciamiento cubre una brecha que reaparecerá cada septiembre, cuando el efectivo apenas sobrevive a las comisiones, cuando el reinicio del plazo empuja los pagos bien entrada la jubilación, o cuando la familia ha elegido una escuela que no puede permitirse y el refinanciamiento es el mecanismo que hace posible esa elección.
Ninguna lista dice nada sobre tu juicio. Describen estructura y calendario.
Cómo comparar una oferta sin adivinar
Pide el Loan Estimate. Es un formulario estandarizado, así que dos ofertas pueden colocarse una al lado de la otra línea por línea, y el CFPB explica cada sección. Tu Closing Disclosure debe llegar al menos tres días hábiles antes del cierre. Esos tres días existen para que puedas cuestionar cualquier cosa que se movió.
Cuatro preguntas que vale la pena hacer en voz alta:
- ¿Cuál es mi costo total durante la vida de este préstamo en comparación con mantener el préstamo que tengo?
- ¿Cuál es mi comisión de financiamiento en dólares y estoy exento de ella?
- ¿Se reinicia el plazo y qué le sucede al pago si mantengo mi plazo actual?
- ¿Qué muestra el documento de comparación de préstamos de VA, en lenguaje sencillo?
Las respuestas que vuelven como cifras en dólares y fechas significan que hablas con alguien útil. Las respuestas que vuelven como adjetivos también te dicen algo. También puedes buscar cualquier oficial de préstamos y compañía en la base de datos NMLS Consumer Access para confirmar que están autorizados en tu estado.
Dónde encaja GoodLoan
GoodLoan está aprobado por VA, y una persona revisa tus cifras antes de que alguien recomiende un producto. Para un déficit educativo, esa conversación comienza con lo que tus beneficios ya cubren y luego pasa a lo que costaría el refinanciamiento en total, medido contra dejar tu hipoteca donde está.
Decimos que no bastante a menudo en estos casos. Si la comisión de financiamiento y el reinicio del plazo cuestan más que la brecha que estás tratando de cerrar, la respuesta útil es que no deberías hacerlo, y un oficial de préstamos lo dirá. La primera conversación no conlleva obligación ni verificación de crédito.
Trae tres cosas: el estado de cuenta actual de tu hipoteca, el estado de tu Certificate of Eligibility y la carta de ayuda financiera de la escuela. Eso es suficiente para obtener una respuesta real en lugar de un rango.
Preguntas frecuentes
¿Puedo usar un refinanciamiento con extracción de efectivo de VA para pagar la educación de un hijo o nieto?
Sí. VA no restringe cómo gastas el efectivo, y sus propios materiales enumeran el pago de la escuela como un uso. Lo que VA controla es tu elegibilidad, el techo basado en la tasación, el requisito de antigüedad y la prueba de beneficio tangible neto. Cómo se gaste el dinero después es tu decisión.
¿Cuánto efectivo puedo obtener realmente?
Comienza desde el valor tasado, aplica el límite de tu prestamista en lugar del límite exterior del 100% de VA, resta el saldo pendiente de tu hipoteca, luego resta los costos de cierre y la comisión de financiamiento. Lo que queda es el dinero que llega a la escuela. Pide esa cifra por escrito antes de pagar una tasación.
¿Se me aplicará la comisión de financiamiento?
Depende de tu situación, no del préstamo. Los veteranos que reciben compensación por una discapacidad relacionada con el servicio están entre las categorías exentas. Si la exención se aplica a ti, la aritmética de esta decisión completa se desplaza, así que confírmalo al principio en lugar de presupuestar una comisión que quizás nunca debas.
¿Es esto mejor que un préstamo para estudiantes?
Son instrumentos diferentes, y la respuesta depende de tus números. Un refinanciamiento con extracción de efectivo está garantizado por tu vivienda y por lo general distribuye el costo durante décadas. Un préstamo para estudiantes no tiene garantía real, va a nombre del estudiante y tiene su propia estructura de reembolso. Calcula el costo total de ambos y trata la cuestión de la garantía como separada de la cuestión del costo en lugar de combinarlas.
¿Qué pasa si cerré mi hipoteca actual recientemente?
Entonces la antigüedad del préstamo puede frenarte por el momento. VA requiere al menos 210 días y seis pagos mensuales en el préstamo que se está refinanciando. Verifica la fecha de tu primer pago antes de construir un semestre alrededor de este plan.
¿Se vuelve deducible el interés porque es interés hipotecario?
Generalmente no para la porción de matrícula. El interés es deducible solo en la medida en que el dinero prestado se utilizó para comprar, construir o mejorar sustancialmente la vivienda que garantiza el préstamo. Pregunta a un profesional fiscal sobre tu declaración específica.
